家族办公室 财富避风港

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家族办公室最早起源于古罗马，无论当时的"Domus"（家族主管），后来十字军东征时的贵族财务管家，还是1882 年洛克菲勒建立的世界上第一个家族办公室，乃至于现今的多户家族办公室，都是以最优化的模式来保护自己的财富不因外界环境的起伏而受到侵犯。

专家简介

郭升玺：24年跨境金融经验，主要研究方向包含冲突法、衡平法及跨境资产保护结构设计。现任睿璞家族办公室负责人。曾任职于瑞士EFG银行、中信香港私人银行部资深董事、新加坡银行董事等职。郭先生同时为华东政法大学国际法博士06级及美国、香港、台湾等地各项金融证照持有人。

如何给你的财富穿上盔甲

家族办公室服务的原始出发点是“资产保护”而不是收益率或者销售佣金。完整的家族办公室类似财富人士的核心幕僚群，完全站在客户的立场有效管理其多种需求。

家族办公室在西方国家和中国的发展阶段不同。西方的家族办公室有80年到100多年的历史，已经有架构良好的投资策略。西方国家是全权委托管理的模式，即客人把钱交给他们以后，他们来帮助客人做投资。

虽然亚洲高净值人群数量近年来迅猛增长，但是财富管理的发展还处于初级阶段，很多人还未接触过家族办公室的概念，所以，国内的家族办公室与西方不同。睿璞家族办公室的总裁郭升玺说，国内客户大都属于创一代或者是富一代，自身财税、法律的保障基本上是零，没有为自己的财富做任何结构设计，等于一直是在“赤身战斗”。因此国内家族办公室的第一个服务标的是帮客人的资产建立起保护架构。

郭升玺说，客户在和家族办公室接触的时候，首先会提出他的疑虑。睿璞家族办公室曾服务过一个客户，他和太太想送2个孩子出国移民，而移民公司都是“自卖自夸”，这使他们不知如何判断。这对较年轻客户（先生42岁，太太37岁）资产都在国内，流动资产大概在0.8～1.2亿美金，根据家族办公室的判断，这样的情况不适合移民到有全球征税政策的美国，但为了方便太太带着孩子去美国读书，办公室做了一个折中方案：先生不办美国移民，而以太太为主申请人带着小孩去美国，这样他们所赚的钱就不受美国全球征税政策的控制。也许是这个建议让先生产生了信任感，他开始询问如何在境外买房子。办公室建议他建立一个简单的信托，用信托来买房子而不是个人持有，便可以节省掉将来可能产生的50%～55%的赠与税或者遗产税。这个简单的例子就说明，透过法律和财税的模式帮客户保障资产，再帮助他做投资，是家族办公室的一个基本模式。

另外还有一个特殊的案例。有一位女士移民很久以后才发现，根据美国全球征税的条款，她过去7年都应按照美国的规定去缴税。在她准备根据美国的会计师建议去美国“投降（surrender）”时，发现需要上缴自己几千万存款的27%作为罚款，罚完后再根据总额的33%缴税。这时她找到家族办公室，办公室从各方面细节措施入手，让她以合理的模式慢慢避税，最大限度地减少她的损失。所以家族办公室不只是提供买卖一些境外商品这么简单，而是真正地解决每个客人的切实问题，然后帮他们重新做规划。

家族办公室和私人银行的差异

家族办公室建立资产保护的方式包含离岸（境外）信托、私人信托公司（PTC）、单位信托（VPUT）、标的信托和离岸基金等结构设计，并为高端客户提供综合服务，这些综合性的服务彼此之间又有关键的链接点，因此家族办公室提供的是站在客户背后的一群顾问。

私人银行是完全不同的，私人银行只能卖给客户该银行的产品，再加上业绩压力，就会尽量卖给客户佣金额比较高的产品，因此私人银行的服务角度有可能会产生偏颇。

而家族办公室却会帮客户选择最优开户银行、与银行谈利率、帮客户在该银行做贷款等等，所以基本上与客户的利益是一致的。另外，跨境家族办公室还能在法律和财税方面帮助客户规避风险。如果客户的资产分布在世界不同区域，那么从置产开始产生的税率到日后产生的问题等等都需要跨境家族办公室来处理。

比如对于不动产来说，如果在美国有房产，根据各国签订的备忘录，客户即使不是美国人，只要他在美国的房产是个人持有的，就要按照美国的遗产税来征收和估值。而家族办公室其实在此之前就能帮客人规划。依据目前的法律，如果客户要在美国买不动产，家族办公室可以在当地帮他设立一个信托，用信托来持有这个房子就是零税率。这正是家族办公室的功能，也是跨境家族办公室所做的，他们利用各个法区法律的不同点，对客户的财富进行最大限度的保护。

因此，家族办公室的主要作用是密切关注客户的资产负债表，通过独立机构委托各专业顾问管理家族资产组合，这和委托私人银行等金融机构管理是两个完全不同的概念。与私人银行最大的不同是，家族办公室的核心可粗分为法律、税务、及财富管理三大基础。而三者之间又以法律为主轴，其服务的原始出发点是“资产保护”而不是收益率或者销售佣金。

你的高级管家

家族办公室不但是你的智囊团也是你的私人管家。其高级定制式服务更体现在非金融服务方面，无论是协助客户申请海外移民、安排子女海外就学、信用建立、房产购买、贷款等安家服务，或是配置专属法律人员、提供跨境私人法律服务，甚至是境内外账单支付、旅游安排和不动产管理等管家服务，都在家族办公室的服务范围之内。

比如说，郭升玺曾经半夜一点接到一个客户的电话，说他的儿子在洛杉矶酒驾超速被警方拘留。家族办公室立即请洛杉矶的律师前往解决，一个半小时以后他的儿子便出来了。这就是家族办公室的法律服务，当客户家里有临时的紧急状况，他们会第一时间出来帮助你。另外家族办公室还能安排国外私人医生到中国看诊，或富豪妻子欧洲打胎盘素活细胞。帮助客户进行上市公司买壳、融资；帮客户的孩子拿到参议员的介绍信帮助其进入国外一流的大学，等等。

家族办公室所做的不只是卖产品，量身定制也不是口号，而是像家族“大管家”一样，无论客户遇到什么事都能打电话给办公室。比如说台湾的客户在外地受伤或者遇到意外后，假如在当地无法救治，家族办公室能够派一架SOS的救护飞机带客户回台湾。或者客户在境外买房的时候，办公室的律师和会计师会帮客户和开发商谈判，规避谈判与合同中的陷阱。