供应链金融服务食品产业提质增效的实践路径
——基于漳州食品产业的分析

吕茜茜

（漳州职业技术学院经济管理学院，福建漳州 363000)

2023 年3 月，国家工信部、发改委、科技部、财政部等11 部门联合印发《关于培育传统优势食品产区和地方特色食品产业的指导意见》，提出到2025 年，传统优势食品产区规模不断壮大，地域覆盖范围进一步拓展，地方特色食品产业发展质量和效益不断提升，培育形成经济发展新动能，助力乡村振兴和共同富裕。指导意见明确，将充分利用现有资金渠道，发挥国家产融合作平台作用，引导金融机构为地方特色食品生产企业发展提供助力。供应链金融作为产融结合的重要途径，主要通过缓解中小企业融资约束，提高信贷质量，盘活产业链供应链资金，提升产业链供应链整体运营绩效。2020 年9 月中国人民银行会同多部门下发了《关于规范发展供应链金融支持供应链产业链稳定循环和优化升级的意见》更是反映了供应链金融在推动产业链供应链高效运行方面的顶层设计。供应链金融能否有效发挥其效用基于产业供应链的有序运转，因此供应链金融模式在不同产业供应链中具有不同的业务场景特征，唯有顺应特定产业供应链特性营造相应的产业供应链金融生态，方能有效地促进金融服务实体经济效用最大化[1]。目前，关于供应链金融的研究较少关注食品产业中供应链金融运作模式与实施路径。本研究基于对区域食品产业发展的综合分析，解构食品产业的供应链运营结构与流程，借鉴前沿产业实践，提出食品产业供应链金融的实施路径，通过多方参与，构建食品产业供应链企业，推动食品龙头企业有效发挥产业链主引擎作用，提升金融服务实体经济效益，赋能食品产业供应链高质量发展，同时对于深化三产融合，带动乡村振兴，促进农业现代化有着至关重要的意义。

一、漳州食品产业发展现状

漳州是我国南方首个“中国食品名城”，截至2022 年底，全市食品规上企业630 家，食品产业整体规模超2000 亿元，产业规模位居福建省第一，在全国范围内仅次于漯河市，位居第二位。漳州食品产业经过多年发展，已形成较为完善的食品产业体系，涉及农副食品加工业、食品制造业、酒、饮料和精制茶制造业等领域，具体包括水产品加工、果蔬食用菌加工、焙烤食品制造、粮油饲料加工、罐头制造、肉制品加工等。其中，焙烤食品、水产品加工、罐头制造、饲料加工、果蔬食用菌加工等业务规模位居全省前列，在全国范围内具有一定影响力。食品产业集群的发展带动了原料基地、辅料、包装印刷、纸制品、专用机械、空罐、冷链仓储、物流、电商、会展、工业旅游等上下游相关产业链的发展。因此，食品产业位列漳州的“9+5”重点产业，是城市经济发展的重中之重（图1）。以漳州食品产业为例进行分析，具有典型性与代表性。

图1 基于波特钻石模型的漳州食品产业发展分析

二、漳州食品产业发展困境

（一）产业链各环节缺乏有效整合与协同

从产业体系理论出发，从原始资源加工、生产成可用于流通的产品，再到商品铺货、交易到终端消费者手中的全部环节，组成食品产业链[2]。食品产业链从上游原材料、中游生产加工至下游消费终端，串联了农业生产者、农资供应企业、农业科技服务商、食品制造和加工企业、物流仓储企业、食品批发商、零售商等利益主体。就漳州食品产业结构链布局来看，上游是产业链价值“洼地”，小农经济特征显著，发展相对滞后。原材料生产以小微涉农企业、农村合作社、家庭农场及农户为主，经营模式粗放，现代化农科技术应用率低，食品龙头企业诸如同发、紫山、立兴等基于成本控制考虑，均于外省设立新原料基地和生产基地，本地原材料供应不足，可知产业供应链上游与中游之间缺乏强有力的利益联结机制。中游食品制造与加工业工业产值规模大，形成了较为完备的食品生产作业体系，但其中产值占比达六成的农副产品加工业增加值率仅为26%，大部分企业业务以初级加工贸易和贴牌生产为主，深加工与精深加工技术利用率低，产品附加值不高。下游渠道的市场拓展不足，未能形成以市场为导向的供应链管理运作体系，因此产业链下游环节存在产品整体竞争力不足、品牌附加值低等问题。由此可知，漳州食品产业虽有发展基础与发展规模，但因缺乏产业供应链的深度整合，产品很难在原料供应到生产销售的增值过程中实现价值最大化。

（二）中小微经营主体受困融资约束

在食品供应链中，大量中小微企业担负着与核心企业交易带来的财务压力，紧张的交货周期和被拖欠的应收账款或是销售前向核心企业提前支付保证金的情况均造成了中小微企业的资金流紧张问题。目前漳州食品产业链中95%以上企业是中小微企业，其中绝大多数企业属于劳动密集型企业，利润率水平不高，企业自身资本积累不足，内源性融资在很大程度上无法满足企业扩大再生产、提高竞争力的要求。因此，此类中小微企业主要向金融机构寻求信用贷款作为其资金主要来源。然而，因中小微企业的内控制度不健全、财务制度未完善、担保额度不足等原因，商业银行、农信社等银行金融机构为避免信息不对称导致呆账、坏账风险，难以为中小微企业生产运营提供充足的信用贷款。食品中小微企业面临的融资困境不仅限制了该类企业本身的可持续发展，从长远来看，必将损害包括核心企业在内的产业链供应链整体绩效。另外，食品产业的高质量发展离不开区域农业现代化，而农业的现代化发展所需成本远高于传统农业，然而，在现阶段产业供应链场景中，资金短缺问题却无法得到妥善解决：从大量农业中小微经营主体的角度来看，由于自身缺乏有效的信用凭证，加大了其贷款难度和贷款成本，信贷需求被削弱；从商业银行等金融机构的角度看，这类贫穷、交易量小、风险大、收成不确定的农业生产者意味着巨大的道德风险，在信息及合同执行机制缺乏时，情况更是如此[3]，因而针对此类农业生产者的信贷服务供给严重不足。农业生产者是食品产业链的上游环节，供应链金融基于食品龙头企业为核心的供应链网络整体信用对全产业链生产经营提供资金融通，因而能有效缓解上游农业生产者的信贷约束，克服其抵押物不够、信用不足的问题[4]。

（三）产业数字化转型升级进度缓慢

供应链金融的发展依托完善、发达的数字化信息技术：一方面，这种数字技术帮助供应链金融的各方参与者及时掌握供应链运行的状态、资金运行的效率以及不同阶段存在的风险及其程度[5]；另一方面，各类数字化金融工具是供应链金融的发展的主要方向，如电子票据、电子仓单等。从这一维度看推进产业集群中小企业数字化转型必要而紧迫，但这一过程中面临着“数字鸿沟”的巨大挑战[6]。对于食品产业而言，供应链金融的可持续性实施需要上下游企业真实的交易行为和数据作为支撑，该系统和机制的建立需要政府及产业核心企业牵头，由供应链企业或金融科技公司落实，对现有产业链上运行的中小企业信息流、资金流、物流等数据进行收集、整理和提炼，形成银行信贷资金、企业间流动性融通相匹配的平台。目前漳州食品企业每年进行千亿级商品流转和资金流通，但由于缺少从产业链整合高度出发的各方参与者与利益相关者，共同推动建设数字化产业集群赋能平台，尚无法对食品产业信息流、资金流、物流进行统筹整合，成为制约食品产业提质增效的短板。

（四）食品产业良性生态尚未成形

产业生态圈是供应链金融有效运作的重要场景[7]。这个生态商圈参与者包括地方政府及其行业主管部门、行业协会、个体农户和种植者、农业合作组织、农机经营者、农业种植和肥料经营者、研发机构、农产品加工企业、农产品交易者、物流服务商、运输商、食品企业与超市连锁、金融机构及金融科技公司等。现代化食品产业已进入资本密集、技术密集和组织密集型时代，需要核心企业联合上述各参与方，整合优化产业供应链，改变传统产业链各环节分散无序的现状，实现采购、生产、物流、销售的有机结合，目前漳州食品产业尚未出现核心企业引导的大规模全产业集群，规模经济和市场份额体量不大。因此，区域产业链补链强链工作亟待完善，需要政府引导建立具有可持续性的长效驱动机制，打造食品产业供应链公司并引入相关金融科技公司参与产业供应链运营，健全供应链金融相关法规、出台税费优惠政策，同时加快建设符合产业转型升级需要的配套基础设施，引入国有资本或国有企业深度参与产业链整合，打通各要素流通瓶颈，激励食品产业龙头企业重构与优化现有产业链供应链布局。

三、食品产业供应链金融实施路径

近年来国务院各相关职能部门、各级地方政府陆续出台支持供应链金融发展的政策措施，因地制宜，突出本地特色，不断探索供应链金融推动食品产业体系建设的新路径和新模式，如厦门国贸、象屿集团依托特区政策和港口优势在全国进行供应链全产业链布局，打造农产品大宗商品及特色食品产供销体系。浙江物产中大与浙江海宁等地方政府合作，依托成熟的贸易、金融、数字化业务基础，开展供应链金融平台运营，赋能中小微企业与农户。提出整合产业供应链金融模式加快食品产业集群提质增效的主要路径。

（一）加强食品产业顶层设计

食品产业若要实现高质量发展，产业链布局的重构与优化是关键，引入供应链核心企业作为供应链网络枢纽能够有效解决供应链资源配置不到位、信息沟通不畅等问题。供应链企业基于供应链管理核心业务把控产业供应链整体业务场景，搭建现代供应链管理信息平台，汇集产业供应链生产、交易、物流数、销售数据，促进链上各节点间的信息融通，对产品在各个环节的生产与流通进行汇集与处理，将最末端的消费者需求和市场信息直接反馈到产业链前端的农产品产前和生产环节，实现以消费者为导向的产品有效精准供给，提高产品供给的效率和质量。而要实现这个过程，必须先通过设计合理的供应链金融模式，对产业链中的经营主体开展定向化服务，提供资金、采购等方面的有效支持，激励其加入供应链信息共享网络。对于食品产业龙头企业而言，则必须意识到供应链金融有利于产业与企业自身长远的发展，实施供应链金融带来的效益不可能完全以金融收益来衡量，相反，由于供应链金融实施方案的复杂性、建设实施的长期性，可能在短期内会导致金融回报无法匹配前期的资源投入。因此，食品产业中各方参与者都应立足于产业集群高质量发展输出自身价值。

在此过程中，地方政府主要通过产业政策、财政、金融政策对地方食品企业进行扶持，国企依托政策、资金等各方面禀赋优势，逐步参与食品产业整合，采取国有企业牵头联合食品龙头企业通过组建合资子公司、或产业基金投资入股方式参与区域食品产业整合；或由政府主导，有计划的组建和打造区域性食品供应链核心国企，通过企业重组、注入资产、配置团队、做强主责主业等一揽子实施方案，以贸易为切入口，打通实体企业、金融机构环节，赋予其承担区域食品产业供应链组织者，提升食品产业链现代化水平的任务。

（二）重构与优化产业供应链布局

供应链金融注重行业整合、资源配置与流程再造，不是依赖单一企业的资信状况进行评估，而是依据行业供应链整体运作情况，特别是核心企业业务量，从产业链上下游企业间真实的贸易背景出发，对企业、资产、交易行为未来的变现能力和收益性进行评估。通过完善供应链管理机制，能够更加科学系统的分析评估交易对手的抗风险能力和履约能力。因此，食品产业能够依托供应链核心企业开展产业链资源整合，打通农业到工业、贸易及金融的路径：一是食品供应链核心企业发挥资金、渠道、团队、政策优势，建立和巩固在区域食品行业的比较优势，获取质量与价格稳定的农产品大宗商品供应来源，成为区域内稳定的大宗商品供应商；通过大量真实稳定的商品交易，获得银行、融资租赁等金融机构的低成本授信额度，为上下游合作企业提供资金融通创造更好条件。二是供应链企业与龙头企业合作，利用采购规模优势，通过订单农业、签署长约等方式与区域内的上游农村合作社、家庭农场等新型农业经营主体形成较为稳定的合作关系，或与农产品原料种养殖户建立契约型、分红型等多种合作模式，组织农科机构或人员开展种养殖技术指导，建立长期稳定的优质食品原料供应基地，发展规模化种养殖。家庭农村、种养殖户可凭借与核心企业的订单协议等，提高获取银行授信的额度与利率优惠。三是核心企业发挥产业链主引擎作用，运用货物、价格、资金、渠道优势，以委托加工、虚拟工厂等模式，为下游食品加工企业提供稳定的食品原材料供应，以及产成品销售服务，同时以自有资金或协助获得金融机构授信等方式开展垫资代采、存货融资，为上下游企业提供融资便利，引导各类成长型食品生产企业深耕细分市场，做优专业领域产品和品牌，营造大中小企业融通发展良好产业生态。四是核心企业积极联系地方政府及市场监督管理、财政、科技、农业、工信等相关部门，探索建立部际协调机制，为食品产业链上下游企业解决证照办理、专项资金申请、科技孵化、财政奖励、贷款贴息等优惠政策支持，营造食品产业良好营商环境。

（三）搭建食品产业供应链数字化平台

搭建产业集群赋能平台，推进大数据、物联网、云计算、区块链等数字化工具在区域食品产业链中的深度应用，促进采购、生产、物流、销售等各环节数字化升级；平台接入食品产业链上下游企业与网上商超、大型电商平台、便利店、社区生鲜，通过数据的获取与分析，实现产品源头可追溯，提高产品生产效率与质量，帮助食品产业链企业构建以市场需求为导向的精准生产体系，打通从田园到餐桌的食品全产业链体系，在改善供应链运行绩效的同时，驱动产业内中小微企业实现数字化转型。

（四）建立区域食品产业供应链物流网络体系

核心企业根据产业链上下游配套需求，加快区域内预冷、储藏、保鲜等食品冷链物流设施建设，或与物流仓储服务商合作在漳州花卉、种养殖、菌菇等农产品产区布局重要物流通道、仓储节点，通过自建、租赁、购买等方式搭建预冷、储藏、保鲜等食品冷链物流设施，一方面能够控制运输仓储节奏与调控物流成本，另一方面能够强化食品原材料、半成品、产成品的物流管控能力，把控供应链金融风险。

（五）持续强化风险管控机制

供应链企业在供应链运营管理过程中需强化风控意识与底线思维，将建立全面风险管理作为核心竞争力，有效管控宏观风险、市场风险、操作风险，确保经营稳定。一是建立风控决策机制。设立由公司高管、财务部、金融部、供应链事业部、风控部、法务部等组成风控决策委员会，并建立客户白名单管理机制，实行不同企业客户、产品、额度、业务类型的分级分类授权机制，强化对供应链金融事前、事中、事后风险全流程管控。二是强化物流风险管控。供应链国企立足区域产业场景，布局行业关键企业、重要物流节点、主要产品渠道，通过自建仓储物流设施、与国内外物流企业合作、参股投资重要区域物流公司等方式，深化物流资源整合和拓展物流网络布局，形成物流仓储闭环。三是运用数字化平台，增强数据收集、分析、预警与监控能力，实现商流、信息流、物流、资金流的统一验证，有效地控制供应链金融风险。