民营企业IPO财务规范性解决措施

杨林

摘 要：随着我国经济实力的增强，逐渐发展起来的民营企业占据的身份也越来越重要。民营企业经济实力增强的同时，也面临着一些问题阻碍了民营企业的进一步规模化发展，例如贷款受条件限制、融资较难等问题。而依靠IPO上市融资是一个比较适合的方法，但是由于民营企业自身的一些特点，财务不够规范阻碍了民营企业IPO正常发行。本文就民营企业存在的这些财务问题提出了一些解决措施。

关键词：民营企业 财务规范 IPO

一、引言

伴着改革开发的进行，民营企业得到了迅猛发展，成为国民经济的重要组成部分，在增加国家财政收入、缓解就业压力、推动国家经济发展方面起到了举重若轻的作用。但是在民营企业发展到一定程度的时候，会面临一些问题，比如想要进一步扩大自己的规模，资金筹集就是一个比较难的问题，因为民营企业自身比较小，信誉程度低，所以很容易在申请银行贷款时受阻。另外，民营企业想要提升自己的知名度、信誉以及管理水平，资金也是一个瓶颈问题。若想进一步扩大自己的规模，提升自己的管理水平，民营企业就必须要有资金支持。我国现在实行的IPO制度正好为民营企业提供了一个这样的机会，使得更多的企业通过IPO方式解决融资难的问题。但是目前的民营企业在财务管理方面存在很多不规范行为，成为企业上市的一大障碍。本文分析探讨了民营企业的IPO动机以及在IPO过程中遇到的财务规范性问题，并针对这些问题提出了相应的解决措施。

二、民营企业IPO的动机

近年来，随着改革开放序幕的拉开，我国证券融资市场得到了不断地完善，这也为民营企业融资难提供了一个非常好的解决办法。在民营企业发展到一定程度时，若要进一步扩大，资金是一个不可或缺的前提。在众多融资方式中，IPO是其中一个最好的办法。IPO可以帮助企业募集发展所需的巨额资金，实现民营企业资金的长期稳定和规模扩张。而且，民营企业通过IPO募集到资金的成本远远低于通过别的方法进行融资的成本，这样大大节约了企业的成本，提升了其自身竞争力。另外，通过IPO可以提高民营企业的运营能力。因为，民营企业上市之前大多管理不规范，资金运营能力低下，而在上市之后，企业管理方式上得到了很大的转变。上市之后，企业在各种管理制度约束的条件下，内部管理变得更加专业、规范和透明，大大地提高了资金运营能力。最后，企业上市之后，经营信息和财务状况公布于众，具有较高的透明度和信用程度，提升了自己的形象和市场竞争力。

三、民营企业IPO财务规范性存在的主要问题

1.会计核算基础不符合相关法规。民营企业在进行会计核算过程中，比较随意，规范性不强，法制观念弱，不能较好的遵守国家的相关法律规定，甚至有偷税漏税的情况。具体分为以下几点，首先，民营企业成本核算往往以节税为目的，核算非常不清晰或不准确，不能真实反映企业的财务成本状况。第二，民营企业的法制观念薄弱，漠视会计准则的相关规定，经常发生逃避纳税的现象。有的民营企业会有好几套账本，就是为了逃避企业纳税。第三，会计主体混乱，对企业与股东、关联公司之间的关系界定不清。民营企业的会计核算存在一定的不规范行为，有时候虽然是一些小问题，但是在企业IPO过程中有可能就会成为一个非常大的障碍。

2.税务风险大。目前，我国的法律制度越来越健全，一些投机取巧的民营企业想要通过虚增成本费用方式来增加成本降低利润，尤其是2016年以来，国税总局推进金税III系统，使用这种方式偷逃税款的税务风险急剧增加。现在民营企业每年对国家缴纳的税收成为其不容忽视的一项支出，所以企业为了逃避交税经常会在其利润、成本费用上下功夫。比如，企业经常虚报成本费用或者隐藏某些收入，把一些收入不计入账内等等的方式来逃避税收。一般企业在上市之前都会被审计税收情况，而企业的这些偷税漏税现象会成为阻碍民营企业IPO过程中最主要的一项。

3.会计处理不准确。民营企业在处理成本、利润、期间费用等方面常常会忽略掉相关规章制度，随意篡改，导致不能准确地计算企业的经营结果。另外，有时不能够准确的区分企业的成本和费用支出，造成不能够清晰准确的算出企业的产品生产成本和期间费用，导致企业报表使用者不能正确分析企业产品的各项财务指标。有些企业甚至在会计实务操作中作弊，比如操作利润、人为虚增资本等，很多民营企业都是因为这些虚假行为使得IPO没有通过。

4.持续盈利能力不足。民营企业持续盈利能力和增长力也是决定一个企业能否通过IPO的一个重要原因。民营企业想要上市就需要具有持续盈利的能力和良好的成长性。一些营业收入不稳定、管理不规范、发展水平低、依靠政府补贴和税收优惠等获取利润的民营企业在社会中竞争力较弱，常常在IPO过程中就被淘汰。这些民营企业持续盈利不足主要表现在以下几个方面：第一，民营企业规模小，客户不稳定，销售利润低，获利能力弱。第二，民营企业的资金不足，存货周转率和资金流转能力都比较差。第三，民营企业较弱的还债能力，直接影响到企业是否能够得到融资以及能否正常运。所以，民营企业想要顺利通过IPO，就必须增强企业的经济实力，确保营业收入的稳定性，上市之后才能获得更长远地发展。

四、民营企业IPO财务规范性解决措施

1.完善相关会计核算制度。首先，民营企业必须要遵守国家的一些规章制度，并且在会计核算方面要依法守法，并根据会计法规进行处理。然后，在遵守国家相关法律的前提下再制定适合公司经营模式的一些相关规章制度。通过有规范性的法律规章制度来引导企业的财务核算走向正规，并以此来规范企业相关财务人员的工作。只有企业的财务遵守相关的规章制度，才能把企业带上正规的道路，从而使企业更加容易的通过IPO。这样民企企业才会得到更好的发展，走的更加长远。

2.合理筹划企业税收。民营企业在税收管理规范上缺乏有效的监督机制和治理机构不完善，导致民营企业纳税意识薄弱。企业要想通过IPO，就必须加强自己的税收管理，进行合理的税收筹划。首先，加强税收政策的学习，事前做好税收筹划的安排、设计和规划，将税收筹划贯穿在民营企业的整个运营过程，而不是在事后进行筹划。其次，在纳税义务或者应税行为发生之前就聘请注册税务师对企业的财务以及税收进行筹划，而不是等到被税务机关查处问题时才进行被动处理。最后，企业要随时关注和企业经营相关的税收政策，准确掌握立法宗旨，从而适当调整税收筹划方案，保证企业的税收筹划在税收法律规定的范围内实施。

3.提高公司财务人员的综合素质。会计人员的知识水平以及综合实力的高低直接关系到企业财务工作的执行情况，为了使公司的财务工作更加规范，提高会计人员以及相关工作人员的综合实力是很有必要的。所以，企业在制定相关财务规定时也要经常举办一些课程学习来提升相关人员的知识水平和综合实力。企业财务规范的加强要从各个方面做起，首先企业在招聘人才的时候就要进行认真的选择，选择那些职业素质高、专业知识扎实，受过良好教育的财务工作人员，在此基础上再定期给企业相关的财务工作人员进行培训。

4.建設企业信用评估体系。民营企业想要通过IPO，就需要有较好的信用，所以要加强企业信用评估体系的建设。其一，要建立市场和国家共同导向的信用管理机构，注重发挥信用服务中介机构和行业协会的作用，把企业信用评估逐步市场化。其二，为了确保信用评估行业的健康发展，要建立健全信用评估的法律体系。其三，可以参考西方先进的评级方法和技术，来科学制定评估标准、规范信用评级业务程序、确保信用评估质量。

五、结语

随着社会经济地快速发展，民营企业逐步崛起，在我国经济增长中发挥着不可忽视的作用。民营企业若想要进一步扩大自己的规模就离不开资金的支持，可是由于民营企业自身的特点在通过银行融资中受到了很大的阻碍，所以通过IPO进行融资成为其最佳的选择。民营企业要想顺利通过IPO，就必须加强民营企业IPO财务规范，使其得到进一步地发展。